Futbolculuktan teknik direktörlüğe

Ocak 2006’da UEFA Şampiyonlar Ligi dergisi “The Champions” Ertuğrul Sağlam’ı gelecek vadeden 20 teknik adam listesine koydu. O listedeki tek Türk isimdi. Bu sırada eski kulübü Beşiktaş’tan gelen teklifi reddetti. Kayseri’deki ikinci sezonunda takımı averajla 5. oldu fakat Avrupa kupalarına katılamadı. Sezon sonunda Beşiktaş’la anlaşan Sağlam ön elemeleri geçerek takımının Şampiyonlar Ligi’ne tarihinde 4. kez katılmasını sağladı. Liverpool deplasmanında alınan 8-0’lık mağlubiyet Şampiyonlar Ligi’nin en farklı ikinci sonucu olarak tarihe geçti. Buna rağmen takım son maça kadar gruptan çıkma şansını sürdürdü fakat grupta sonuncu olarak elendi. 2008–2009 sezonunun başında Metalist Kharkiv’e 4–1 yenilince yöneticiler tarafından suçlandı ve istifa etti.